בחינה מוקדמת המגדירה את קווי היסוד של המיזם תוך התחשבות בדרישות בעלי העניין; היא מציגה את ניתוח הדרישות, אומדן ראשוני של הוצאות ולעיתים את ניתוח ההיבטים הכלכליים של המיזם. שלב ההנדסה והתכנון המוקדם הוא לרוב מסמך קריטי להמשך המיזם לשלב ההתחייבות הבא, והוא מצריך את הסכמת כלל בעלי העניין.